雖然全球市場(chǎng)在以網(wǎng)購(gòu)為主力的電子商務(wù)影響下，電子消費(fèi)品行業(yè)的淡旺季分別已經(jīng)不那么明顯，但每年的二季度依然繼存了傳統(tǒng)淡季的很多特點(diǎn)：整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的營(yíng)收和盈利都處于收縮期。

　　從去年下半年開(kāi)始，受全面屏顯示技術(shù)的影響，以及蘋(píng)果iPhone XR智能手機(jī)的熱賣(mài)，LCD行業(yè)對(duì)于可實(shí)現(xiàn)超窄（下巴）邊框的COF模組封裝技術(shù)需求，也達(dá)到了歷史最高的階段。

　　為了爭(zhēng)搶行業(yè)產(chǎn)能，據(jù)李星了解，國(guó)產(chǎn)品牌手機(jī)華為、OPPO、vivo從去年第四季度開(kāi)始，就跟上游廠商鎖定了COF的產(chǎn)能，以滿足2019年新發(fā)布機(jī)型的需求。

　　然而整個(gè)2019年一季度發(fā)布的新機(jī)型中，卻少有搭載了COF顯示屏產(chǎn)品的機(jī)種上市，絕大部分新發(fā)布的國(guó)產(chǎn)品牌手機(jī)，都還是基于COG技術(shù)的“長(zhǎng)下巴”全面屏手機(jī)。

　　據(jù)行業(yè)消息人士透露，雖然國(guó)產(chǎn)品牌手機(jī)華為、OPPO、vivo早已經(jīng)鎖定了行業(yè)上游的智能手機(jī)面板COF產(chǎn)能，但由于整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈對(duì)LCD顯示屏的COF產(chǎn)能增長(zhǎng)預(yù)期并不看好，上游供應(yīng)鏈廠商并沒(méi)有真正的擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃，導(dǎo)致行業(yè)真正的COF產(chǎn)能供應(yīng)，很難維持這些品牌的訂單需求。

　　為了不被COF產(chǎn)能影響出貨速度和出貨規(guī)模，國(guó)產(chǎn)品牌手機(jī)廠商在主力機(jī)型上，都不約而同的避免了使用COF封裝工藝，使得實(shí)際的智能手機(jī)上游COF產(chǎn)能處于空置狀態(tài)。

　　隨著蘋(píng)果的LCD主力供應(yīng)商JDI出現(xiàn)運(yùn)營(yíng)危機(jī)，并有對(duì)外出售股權(quán)與控制權(quán)的跡象，外界猜測(cè)蘋(píng)果可能會(huì)提前完成蘋(píng)果手機(jī)從LCD往OLED顯示技術(shù)的轉(zhuǎn)換。

　　而蘋(píng)果的COF供應(yīng)商頎邦出清安卓陣營(yíng)COF供應(yīng)商易華電的股份動(dòng)作，則被視為頎邦可能得到了蘋(píng)果手機(jī)將可能會(huì)提前放棄LCD顯示屏的確切信息。

　　實(shí)際上今年二季度安卓陣營(yíng)COF采購(gòu)訂單到現(xiàn)在都還不明確的現(xiàn)象，則被上游供應(yīng)鏈解讀為L(zhǎng)CD COF封裝工藝將被安卓陣營(yíng)品牌手機(jī)廠商全面放棄的信號(hào)。

　　對(duì)于國(guó)產(chǎn)品牌手機(jī)廠商來(lái)說(shuō)，LCD COF封裝工藝成本高昂、供應(yīng)鏈綿長(zhǎng)、產(chǎn)品加工難度高、生產(chǎn)效率低、產(chǎn)品良率低、產(chǎn)業(yè)鏈國(guó)產(chǎn)化程度低等問(wèn)題，一直困擾著各品牌廠商的供應(yīng)鏈管理階層，讓工程人員和采購(gòu)人十分頭疼。

　　對(duì)此，有行業(yè)分析人士對(duì)李星表示，如果今年二季度LCD COF封裝工藝在國(guó)產(chǎn)品牌手機(jī)廠商那得不到明顯的突破的話，COF封裝工藝被整個(gè)行業(yè)拋棄將成為事實(shí)。

　　而隨著行業(yè)柔性O(shè)LED手機(jī)面板產(chǎn)能逐步釋放，將會(huì)有越來(lái)越多的高端機(jī)型直接跳過(guò)LCD COF顯示屏，直接轉(zhuǎn)向FOP或COP柔性O(shè)LED顯示屏。

　　除了產(chǎn)能供給不足的COF封裝外，已經(jīng)連續(xù)多年產(chǎn)能供給過(guò)剩的偏光片行業(yè)，也遭遇了行業(yè)價(jià)格繼續(xù)穩(wěn)中有降的局面，走出了跟一季度偏光片廠商積極宣傳的漲價(jià)行情基本上相反的趁勢(shì)。

　　由于中國(guó)內(nèi)地多條高世代電視面板線的產(chǎn)能陸續(xù)開(kāi)出，加上去年投產(chǎn)的部分偏光片產(chǎn)線產(chǎn)能爬坡速度不如預(yù)期，偏光片的上游供應(yīng)鏈部分廠商在今年一季度開(kāi)始積極推動(dòng)偏光片漲價(jià)事宜。

　　特別是京東方為了獲得較穩(wěn)定的產(chǎn)能供給和較低的采購(gòu)價(jià)格，在一季度頻繁與各偏光片生產(chǎn)廠商交涉，希望得到in-house偏光片合作，或者包下整條產(chǎn)線產(chǎn)能。消息傳出后，上游供應(yīng)鏈企業(yè)更加希望能借此機(jī)會(huì)，在中國(guó)內(nèi)地市場(chǎng)上首先解決多年偏光片價(jià)格偏低的行業(yè)難題。

　　中國(guó)內(nèi)地的偏光片國(guó)產(chǎn)化水平還比較低，偏光片擴(kuò)張產(chǎn)能與迅猛增長(zhǎng)的LCD產(chǎn)能越來(lái)越不匹配，國(guó)產(chǎn)偏光片產(chǎn)能供給缺口持續(xù)加大。

　　然而即便是如此，全球全行業(yè)偏光片產(chǎn)能供過(guò)于求的局面，在2019年將仍然繼續(xù)。有行業(yè)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2019年偏光片的實(shí)際產(chǎn)能仍高出市場(chǎng)實(shí)際需求約5%~7%，雖然相比往年偏光片的實(shí)際產(chǎn)能高出市場(chǎng)實(shí)際需求約10%的局面有所改觀，但市場(chǎng)供過(guò)于求的局面仍裝繼續(xù)保持。

　　實(shí)際上，2019年一季度除了那些在高端智能手機(jī)偏光片產(chǎn)能上，在行業(yè)短期的結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能供應(yīng)緊張情況下，營(yíng)業(yè)業(yè)績(jī)有所增長(zhǎng)，并實(shí)現(xiàn)了扭虧為盈外，其它供應(yīng)電視面板偏光片的廠商和低端智能手機(jī)LCD顯示屏偏光片的廠商，仍然難逃虧損的局面。

　　有消息稱(chēng)，由于很難在電視在板偏光片上獲利，全球領(lǐng)先的偏光片廠商LG化學(xué)有意出售其建設(shè)在中國(guó)國(guó)內(nèi)的所有偏光片產(chǎn)能。這充分說(shuō)明中國(guó)國(guó)內(nèi)的偏光片業(yè)務(wù)，并不如人們想象的那么有利可圖。

　　目前雖然中國(guó)國(guó)內(nèi)的面板產(chǎn)能仍然在持續(xù)擴(kuò)張中，但從全球市場(chǎng)上來(lái)看，上一個(gè)液晶周期在臺(tái)、韓境內(nèi)建設(shè)的7.5代、8.5代面板線都已經(jīng)接近其使用壽命。也就是說(shuō)這些達(dá)到使用年限的面板產(chǎn)線將陸續(xù)關(guān)閉退出市場(chǎng)，全球面板產(chǎn)能總體供給量增長(zhǎng)其實(shí)十分有限，因此偏光片產(chǎn)能過(guò)剩的局面，基本上很難改觀。

　　相比行業(yè)運(yùn)行狀況要好于預(yù)期的今年一季度產(chǎn)業(yè)行情來(lái)，LCD供應(yīng)鏈二季度可能有點(diǎn)愁？COF可能被棄，偏光片價(jià)格也漲不起來(lái)，原來(lái)設(shè)想的行業(yè)利好局面，到現(xiàn)在為止還看不到真正出現(xiàn)時(shí)機(jī)。